PIVOT

Prediksi Strategi untuk Perdagangan Jangka Pendek

EUR/USD

EUR/USD goyah di sekitar lingkungan 1,0700 di tengah tren selera risiko yang beragam pada akhir minggu. EUR/USD berada di bawah beberapa tekanan jual moderat segera setelah mencetak tertinggi baru bulanan di dekat 1,0770 di awal sesi. Tidak ada reaksi yang berarti dalam pasangan ini terhadap angka inflasi AS setelah PCE utama naik 6,3% di tahun ini hingga April dan 4,9% YoY dalam hal Core print. Data April lebih lanjut menunjukkan defisit perdagangan menyusut menjadi $105,94 miliar, Pendapatan Pribadi meningkat 0,4% MoM dan Pengeluaran Pribadi naik 0,9% antar bulan.

Bias jual yang intens dalam dolar menempatkan EUR/USD di jalurnya untuk menantang wilayah 1,0800 dalam cakrawala jangka pendek. Terlepas dari dorongan sisi atas pasangan ini, prospek yang lebih luas untuk mata uang tunggal tetap negatif untuk saat ini. Seperti biasa, aksi harga spot harus mencerminkan dinamika dolar, kekhawatiran geopolitik, dan divergensi Fed-ECB.

USD/JPY

USD/JPY telah menyaksikan rebound yang tidak dapat diandalkan setelah mencapai level terendah intraday di 126,67 di sesi Asia. Aset telah diperdagangkan dalam kisaran yang ditentukan sejak Selasa dan diperkirakan akan melanjutkan kontraksi volatilitasnya di tengah tidak tersedianya peristiwa ekonomi signifikan di sesi hari ini. Pasangan USD/JPY menarik beberapa aksi beli-turun di sekitar pertengahan 126,00 pada hari Kamis dan memulihkan sebagian dari penurunan awal.

Kenaikan intraday mendorong harga spot kembali di atas 127,00 selama awal sesi Amerika Utara, meskipun tidak memiliki tindak lanjut. Dorongan risk-on - seperti yang digambarkan oleh nada yang umumnya positif di sekitar pasar ekuitas - merusak safe-haven yen Jepang dan dilihat sebagai faktor kunci yang memperpanjang beberapa dukungan untuk pasangan USD/JPY. Kekhawatiran tentang melemahnya pertumbuhan ekonomi global membatasi pergerakan optimis, yang, bersama dengan permintaan dolar AS yang lemah, menjadi penghambat bagi mata uang utama.

GBP/USD 

GBP/USD telah menghapus kenaikan hariannya setelah naik ke tertinggi bulanan di 1,2667 pada hari sebelumnya. Pasangan ini menghadapi support kunci di 1,2600 dan pembeli bisa berjuang untuk mendominasi aksi harga jika level ini berubah menjadi resistance. Tekanan jual berbasis luas di sekitar greenback memicu kenaikan GBP/USD di paruh kedua minggu ini. Suasana pasar yang membaik mempersulit dolar untuk tetap tangguh terhadap para pesaingnya dan Indeks Dolar AS jatuh ke level terlemah sejak akhir April di bawah 102,00.

Sementara itu, Menteri Keuangan Inggris Rish Sunak mengumumkan pada hari Kamis bahwa mereka akan mengirimkan pembayaran satu kali sebesar £650 ke rumah tangga berpenghasilan terendah untuk membantu mereka dengan kenaikan harga. Dalam wawancara dengan Sky News pada hari Jumat, Sunak berpendapat bahwa paket dukungan akan memiliki "dampak minimal" pada inflasi. Komentar ini, bagaimanapun, gagal membantu pound Inggris mengumpulkan kekuatan.

AUD/USD

Analis di Wells Fargo memperkirakan pasangan AUD/USD di 0,7100 pada akhir kuartal kedua, di 0,6900 pada akhir tahun dan di 0,6800 pada kuartal pertama tahun depan. Mereka memperingatkan risiko miring ke atas. Setelah rebound yang stabil dalam pertumbuhan di Triwulan ke-4-2021, pasar tenaga kerja dan tren aktivitas selama tahun 2022 menunjukkan fundamental ekonomi yang kuat bagi perekonomian Australia di tengah meningkatnya tekanan inflasi.

RBA menaikkan Cash Rate sebesar 25 bps menjadi 0,35% pada pertemuan kebijakan moneter Mei, mengutip ekonomi yang tangguh dengan inflasi yang meningkat lebih cepat dan lebih tinggi dari yang diperkirakan sebelumnya, serta kemajuan menuju lapangan kerja penuh dan pertumbuhan upah. Langkah tersebut mengejutkan banyak pelaku pasar, mengingat konsensus perkiraan untuk kenaikan hanya 15 bps. Risalah menunjukkan RBA akan meninjau ukuran kenaikan suku bunga lagi berdasarkan informasi baru setiap bulan.

XAU/USD

Harga emas (XAU/USD) diperkirakan akan jatuh di bawah support penting $1,850,00 di tengah ekspektasi rebound dalam indeks dolar AS (DXY) karena penurunan signifikan aset secara berturut-turut selama dua minggu diikuti oleh rebound kecil. Logam mulia tetap lebih kuat minggu lalu setelah pemulihan dari support psikologis $1.800,00. Investor memasang taruhan pada logam mulia karena efek pengetatan kebijakan semakin menipis.

Minggu ini investor akan tetap fokus pada Data Ketenagakerjaan AS. Pasar tenaga kerja tetap kuat dalam ekonomi AS tidak seperti negara-negara lain, yang gagal untuk menghasilkan kesempatan kerja yang memadai. Biro Statistik Tenaga Kerja AS akan melaporkan Nonfarm Payrolls (NFP) akhir pekan ini. Pemerintah AS diperkirakan akan melaporkan penambahan 310 ribu kesempatan kerja bulan ini terhadap cetakan sebelumnya 428 ribu. Sedangkan Tingkat Pengangguran diperkirakan akan tetap stabil di 3,6%.

WTI

Harga minyak naik pada hari Jumat, menutup minggu dengan kenaikan menjelang liburan akhir pekan Memorial Day AS, awal musim permintaan AS puncak, dan ketika negara-negara Eropa bernegosiasi mengenai apakah akan memberlakukan larangan langsung pada minyak mentah Rusia. Minyak mentah Brent naik $2,03, atau 1,7%, menjadi menetap di $119,43. Minyak mentah West Texas Intermediate (WTI) AS naik 98 sen, atau 0,9%, menjadi menetap di $ 115,07 per barel. Untuk minggu ini, Brent naik 6% sementara WTI naik 1,5%.

Harga mendapat dukungan dari permintaan bahan bakar yang kuat di seluruh dunia, dengan bensin dan minyak pemanas berjangka melampaui minyak mentah tahun ini. Negara-negara Uni Eropa sedang merundingkan kesepakatan tentang sanksi minyak Rusia yang akan mengembargo pengiriman pengiriman tetapi menunda sanksi atas minyak yang dikirim melalui pipa untuk memenangkan Hungaria dan negara-negara anggota yang terkurung daratan lainnya.

#V

Sudah sekitar satu bulan sejak laporan pendapatan terakhir untuk Visa (V). Saham telah kehilangan sekitar 4,8% dalam jangka waktu tersebut, mengungguli S&P 500. Visa melaporkan pendapatan fiskal 2022 kuartal kedua sebesar $1,79 per saham, yang mengalahkan Perkiraan Konsensus Zacks sebesar 8,5%. Intinya meningkat 30% dari tahun ke tahun. Pendapatan bersih sebesar $7,2 miliar naik 25% dari tahun ke tahun pada kuartal yang ditinjau. Garis teratas melampaui tanda konsensus sebesar 5,1%.

Pendapatan layanan Visa tumbuh 24% dari tahun ke tahun menjadi $3,5 miliar didukung oleh volume pembayaran yang lebih tinggi di kuartal sebelumnya. Sementara pendapatan pemrosesan data sebesar $3,5 miliar naik 16% dari tahun ke tahun, pendapatan lainnya tumbuh 21% dari tahun ke tahun menjadi $474 juta. Pendapatan transaksi internasional sebesar $2,2 miliar melonjak 48% dari tahun ke tahun di kuartal Maret. Saham V lebih tinggi 4,33 (+2,08%) ditutup pada 212,88 pada hari Jumat.

#WFC

Pada sesi perdagangan terbaru, Wells Fargo (WFC) ditutup pada $44,12, menandai pergerakan +1,92% dari hari sebelumnya. Langkah ini melampaui kenaikan harian S&P 500 sebesar 0,95%. Sementara itu, Dow naik 0,6%, dan Nasdaq, indeks teknologi berat, naik 0,04%. Sebelum perdagangan hari ini, saham pemberi pinjaman hipotek terbesar AS telah kehilangan 2,89% selama sebulan terakhir. Ini lebih kecil dari kerugian sektor Keuangan sebesar 6,49% dan kerugian S&P 500 sebesar 7,49% pada waktu itu.

Wall Street akan mencari hal positif dari Wells Fargo saat mendekati tanggal laporan pendapatan berikutnya. Pada hari itu, Wells Fargo diproyeksikan melaporkan pendapatan $0,93 per saham, yang akan mewakili penurunan tahun ke tahun sebesar 32,61%. Sementara itu, Estimasi Konsensus Zacks untuk pendapatan memproyeksikan penjualan bersih sebesar $17,89 miliar, turun 11,74% dari periode tahun lalu. Saham WFC lebih tinggi 0,29 (+0,64%) ditutup pada 45,89 pada hari Jumat.